11月車市：舊時代的結束新時代的開啟

　　11月，中國新能源汽車市場的銷量數(shù)字依舊亮眼，多家車企創(chuàng)下歷史新高。然而，在這份看似繁榮的成績單背后，一股寒流正悄然涌動。蔚來創(chuàng)始人李斌在內(nèi)部會議上的直言不諱，道出了行業(yè)的共同焦慮：“原來業(yè)內(nèi)都想著有翹尾效應，但事實上11月整個行業(yè)新增訂單大幅下降，消費者大多在持幣觀望?！边@一判斷，揭示了一個關鍵轉(zhuǎn)折點，由政策強力驅(qū)動的普惠性增長階段已經(jīng)結束，一場考驗車企體系能力的“硬核”競爭正式拉開帷幕。

　　在業(yè)內(nèi)看來，市場的分化與結構的調(diào)整，比簡單的銷量排名更為深刻。一方面，以零跑、小米為代表的“新勢力”正憑借精準定位與靈活策略快速上量，甚至沖擊傳統(tǒng)格局；另一方面，傳統(tǒng)車企陣營內(nèi)部裂痕加深，比亞迪、吉利、奇瑞、長城這“四巨頭”的路徑差距日益明顯，而東風嵐圖、長安阿維塔等“央企新勢力”則異軍突起，成為不可忽視的變量。同時，以華為鴻蒙智行為代表的“生態(tài)級玩家”，正在將競爭維度從單一產(chǎn)品拉升到整個智能汽車工業(yè)體系。

　　11月的銷量榜，不僅是一張業(yè)績單，更是一張揭示未來競爭格局的預演圖。

　　新勢力陣營：分化加劇，“超車者”與“生態(tài)革命”并行

　　11月的新勢力銷量榜中，穩(wěn)居榜首的零跑汽車交付70327輛，同比增幅超75%，連續(xù)兩個月站上7萬輛大關，已穩(wěn)固躋身規(guī)模車企行列。這不僅是量的突破，更意味著其成本控制、供應鏈管理及渠道能力經(jīng)受住了大規(guī)模交付的考驗，從“生存者”轉(zhuǎn)變?yōu)椤疤魬?zhàn)者”。零跑的“半程超車”，核心在于其堅持全域自研帶來的性價比優(yōu)勢，精準擊中了最大體量的家庭用戶市場，提前達成50萬輛年度目標，證明了這條路徑的可行性。

　　與之相比，作為行業(yè)“鯰魚”的小米汽車，11月交付量穩(wěn)定在4萬輛以上，連續(xù)三個月維持在這一水位。在產(chǎn)能爬坡期保持穩(wěn)定，本身就是一種能力。值得注意的是，小米從12月起推出“現(xiàn)車選購”模式，通過提供全新現(xiàn)車、展車和準新車來縮短用戶提車周期。這一舉措看似是提升服務的細節(jié)，實則是其供應鏈管理與銷售流程優(yōu)化進入新階段的標志，也是為后續(xù)沖擊更高銷量掃清交付障礙，顯示出小米在汽車領域復制其效率優(yōu)勢的意圖。

　　“蔚小理”的格局則在內(nèi)部發(fā)生演變，蔚來11月交付36275輛，同比增長76.3%，其多品牌戰(zhàn)略開始顯現(xiàn)協(xié)同效應。主品牌蔚來依托ES8等車型連續(xù)四個月增長，定位主流家庭的子品牌“樂道”單月交付11794輛，同比暴漲132%，成為增長新引擎。蔚來正試圖通過品牌分層，覆蓋更廣價格區(qū)間，以抵御市場波動。小鵬交付36728輛，同比增長19%，但環(huán)比出現(xiàn)下滑。其增長動力主要來自新平臺車型，如何在競爭最激烈的20—25萬元區(qū)間持續(xù)保持智駕領先優(yōu)勢并轉(zhuǎn)化為穩(wěn)定銷量，是其面臨的主要課題。

　　理想汽車交付33181輛，盡管同比有所下滑，但其累計交付已近150萬輛，用戶基本盤依然穩(wěn)固。理想的核心看點在于未來，其純電SUV i6與i8累計訂單突破10萬輛，顯示了市場對其純電產(chǎn)品的初步認可。為解決產(chǎn)能瓶頸，理想迅速為i6啟用電池雙供應商模式，并計劃在明年初將月產(chǎn)能提至2萬輛。這種快速響應供應鏈挑戰(zhàn)的能力，將決定其能否順利開啟“純電第二增長曲線”。

　　在新勢力陣營中，極氪（含領克）與嵐圖同樣表現(xiàn)強勁，分別交付63902輛和20005輛，后者首次突破兩萬輛大關，實現(xiàn)“十連漲”。它們代表了傳統(tǒng)車企孵化出的“新實力”派，既繼承了母公司的制造與供應鏈底蘊，又在組織與產(chǎn)品上實現(xiàn)了創(chuàng)新突破。

　　然而，重塑競爭邏輯的力量來自華為。鴻蒙智行11月交付81864輛，再創(chuàng)新高。但其真正的顛覆性在于，華為正通過“一塔兩境五界”的復雜協(xié)作生態(tài)，將智能駕駛、座艙、電子電氣架構等核心能力，整合為一套可供車企使用的標準化工業(yè)能力。廣州車展上，阿維塔與華為乾崑升級為“HI PLUS”模式，意味著合作從功能集成深化至底層協(xié)同開發(fā)。

　　汽車分析師王坤對《華夏時報》記者表示，從車企11月銷量來看，我國汽車市場的競爭核心已經(jīng)從“單一車型的對抗”轉(zhuǎn)向“生態(tài)體系與底層技術架構的對抗”。未來幾年，行業(yè)可能會圍繞不同的生態(tài)形成新的陣營。對于許多車企而言，未來的選擇題可能不再是“自研還是采購”，而是“加入哪個生態(tài)，以及如何保持自身靈魂”。

　　傳統(tǒng)車企分化：結構之爭取代規(guī)模之戰(zhàn)

　　當補貼退坡的效應從價格敏感型用戶向外擴散，傳統(tǒng)車企的“基本盤”受到了直接沖擊，其抗風險能力和增長質(zhì)量的差異被瞬間放大。以比亞迪、吉利、奇瑞、長城為代表的四大主流自主品牌，在11月呈現(xiàn)出的不再是齊頭并進，而是路徑迥異的“分化圖景”。

　　比亞迪以48萬輛的銷量蟬聯(lián)冠軍，環(huán)比增長8.7%創(chuàng)下年內(nèi)新高，但同比微降5.25%。這一轉(zhuǎn)折信號表明建立在龐大中低端市場基礎上的高速增長首次“踩下剎車”。這迫使比亞迪的成長邏輯從“沖規(guī)?！鞭D(zhuǎn)向“拼結構”。其旗下方程豹（3.7萬輛）、騰勢（1.3萬輛）等高端化、個性化品牌開始承擔更多增長重任。同時，同比激增近300%、突破13萬輛的海外銷量，成為關鍵的“第二引擎”。這意味著，比亞迪正經(jīng)歷一場深刻的轉(zhuǎn)型，國內(nèi)市場鞏固優(yōu)勢、優(yōu)化結構，海外市場奮力開拓，以雙輪驅(qū)動應對國內(nèi)市場的周期性波動。

　　吉利汽車則展現(xiàn)了“多品牌、全梯隊”協(xié)同發(fā)展的強大韌性。11月銷量31萬輛，同比增長24%，連續(xù)兩月站上30萬臺階。其健康增長源于清晰的品牌矩陣，吉利品牌（25萬輛）穩(wěn)住大盤；定位中高端的“銀河”系列同比猛增76%至13.3萬輛，成為強勁的增長極；極氪（2.9萬輛）與領克（3.5萬輛）則在更高價位段樹立品牌和技術標桿。新能源車型銷量達18.8萬輛，占比已近六成。吉利通過各品牌精準卡位不同細分市場，有效分散了單一市場的風險，實現(xiàn)了在行業(yè)調(diào)整期的穩(wěn)健上行。

　　奇瑞汽車的亮點在于“出口與新能源”雙輪驅(qū)動的突破。11月總銷量25.5萬輛，其中海外出口達13.7萬輛，同比增長30.3%，繼續(xù)穩(wěn)坐中國品牌出口頭把交椅。國內(nèi)市場，其新能源板塊表現(xiàn)搶眼，銷量達11.7萬輛，同比激增50%，創(chuàng)下歷史新高。星途、智界、iCAR等品牌在高端化與個性化領域持續(xù)探索。奇瑞的節(jié)奏顯示出，其長期深耕海外市場的戰(zhàn)略紅利正在持續(xù)釋放，有效對沖了國內(nèi)燃油車產(chǎn)品線調(diào)整期的波動，而新能源的強勢增長則為未來國內(nèi)競爭儲備了關鍵籌碼。

　　長城汽車11月銷售13.3萬輛，保持平穩(wěn)增長。其戰(zhàn)略重心清晰可見，一方面，哈弗（7.5萬輛）、坦克（2.4萬輛）、長城炮（1.6萬輛）等強勢品類持續(xù)深耕細分市場；另一方面，魏牌（1.28萬輛）等品牌加速向新能源轉(zhuǎn)型。海外市場同比增長32.7%至5.7萬輛，成為重要補充。長城正處在產(chǎn)品線向新能源全面轉(zhuǎn)型的關鍵階段，其增長更具調(diào)整性和結構性特征。

　　與民營自主品牌的分化同步，“央企新勢力”正形成一股獨立的上升力量。東風集團旗下的嵐圖汽車月銷首破2萬輛，實現(xiàn)十連漲；長安汽車旗下的阿維塔交付14057輛，保持上行并已啟動赴港上市。它們不同于傳統(tǒng)車企內(nèi)部的事業(yè)部，在組織機制、融資路徑和產(chǎn)品定義上更具獨立性和靈活性，更像是擁有傳統(tǒng)制造底蘊的“新勢力”。它們的規(guī)模崛起，意味著中國汽車工業(yè)的競爭主體進一步多元化、復雜化。

　　與此同時，以華為深度賦能的阿維塔、智界等品牌，則代表了另一種融合模式。它們依托傳統(tǒng)車企的制造基礎，全面接入華為的智能化生態(tài)，試圖在高端市場快速建立差異化優(yōu)勢。智界銷量攀升至13577輛，即是這一模式初顯成效的例證。

　　綜合來看，11月的車市宣告了一個舊時代的結束和一個新時代的開始。在王坤看來，政策補貼的“溫床”已然撤去，所有車企都必須直面真實而殘酷的市場需求。消費者決策周期延長，意味著僅靠價格戰(zhàn)或單項配置已難以打動市場。智能化體驗的完備度、供應鏈的韌性與成本控制能力、品牌價值的長期建設，以及應對市場變化的組織敏捷性，這些“體系能力”將成為決定未來排位的核心要素。銷量數(shù)字的起伏只是表象，背后是車企在面對行業(yè)轉(zhuǎn)折點時戰(zhàn)略定力與執(zhí)行效率的終極比拼。

　　2025年的競爭格局，正于這個冬天初現(xiàn)雛形。

（文章來源：華夏時報網(wǎng)）

(原標題：11月車市：舊時代的結束新時代的開啟)

(責任編輯：126)