九泰科盈價值混合A：2025年第三季度利潤100.3萬元 凈值增長率11.31%

　　AI基金九泰科盈價值混合A（008110）披露2025年三季報，第三季度基金利潤100.3萬元，加權平均基金份額本期利潤0.1215元。報告期內，基金凈值增長率為11.31%，截至三季度末，基金規(guī)模為960.1萬元。

　　該基金屬于靈活配置型基金。截至10月29日，單位凈值為1.186元?；鸾浝硎莿㈤_運，目前管理的9只基金近一年均為正收益。其中，截至10月29日，九泰銳升混合近一年復權單位凈值增長率最高，達28.92%；九泰科盈價值混合A最低，為9.31%。

　　基金管理人在三季報中表示，我們認為基金投資要獲取較好的投資收益，需要具備“好基金+好買點”兩個條件。（1）所謂“好基金”，指的是具有明確、具體、可行的投資策略，并通過重要的交易執(zhí)行和一定時間長度的投資業(yè)績驗證了其相關投資策略的基金。我們努力將本基金打造成這樣的基金。（2）所謂“好買點”指的是基金投資的時點選擇也非常重要。在市場估值較低時買入基金，獲得好的投資收益的概率更高。市場代表性指數(shù)滬深 300 當前(2025 年10 月14 日) PB(LF)為 1.47，位于過去十年平均值水平(1.47)，位居最近十年 51.86%分位數(shù)?；谥笖?shù)當前整體較合理的估值水平，我們認為當前仍然是長期布局權益資產的不錯時機。

　　截至10月29日，九泰科盈價值混合A近三個月復權單位凈值增長率為6.03%，位于同類可比基金892/1287；近半年復權單位凈值增長率為9.68%，位于同類可比基金1042/1287；近一年復權單位凈值增長率為9.31%，位于同類可比基金1007/1287；近三年復權單位凈值增長率為1.04%，位于同類可比基金1018/1286。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績比較情況。圖為坐標原點到區(qū)間內某時點的凈值增長率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率為0.301，位于同類可比基金939/1285。

　　截至10月29日，基金近三年最大回撤為28.1%，同類可比基金排名477/1274。單季度最大回撤出現(xiàn)在2024年四季度，為9.86%。

　　據(jù)定期報告數(shù)據(jù)統(tǒng)計，近三年平均股票倉位為56.06%，同類平均為72.35%。2024年三季度末基金達到66.03%的最高倉位，2021年一季度末最低，為22.37%。

　　截至2025年三季度末，基金規(guī)模為960.1萬元。

　　該基金持股集中度較高，近2年前十大重倉股集中度長期超過60%。截至2025年三季度末，基金十大重倉股分別是北方華創(chuàng)、海爾智家、貴州茅臺、海螺水泥、匯川技術、億緯鋰能、?？低?/a>、招商銀行、伊利股份、中國移動。

　　核校：孫萍

（文章來源：中國證券報·中證網）

(原標題：九泰科盈價值混合A：2025年第三季度利潤100.3萬元 凈值增長率11.31%)

(責任編輯：system)