中信建投睿信A：2025年第三季度利潤(rùn)364.56萬(wàn)元 凈值增長(zhǎng)率11.54%

　　AI基金中信建投睿信A（000926）披露2025年三季報(bào)，第三季度基金利潤(rùn)364.56萬(wàn)元，加權(quán)平均基金份額本期利潤(rùn)0.0803元。報(bào)告期內(nèi)，基金凈值增長(zhǎng)率為11.54%，截至三季度末，基金規(guī)模為3119.98萬(wàn)元。

　　該基金屬于靈活配置型基金。截至10月29日，單位凈值為0.767元?；鸾?jīng)理是艾翀和楊志武，目前共同管理4只基金。其中，截至10月29日，中信建投睿利A近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率最高，達(dá)49.48%；中信建投睿信A最低，為21.84%。

　　基金管理人在三季報(bào)中表示，展望 2025 年四季度，海外方面，美聯(lián)儲(chǔ) 9 月如期重啟降息通道后，盡管仍有通脹水平偏高的隱憂，但美國(guó)就業(yè)數(shù)據(jù)偏弱、財(cái)政赤字壓力持續(xù)，年內(nèi)持續(xù)降息的概率依然不小，四季度全球流動(dòng)性或?qū)⒊掷m(xù)改善；產(chǎn)業(yè)上，AI 高景氣度大概率會(huì)延續(xù)，主要科技公司資本開支將給全球產(chǎn)業(yè)鏈提供業(yè)績(jī)支撐。國(guó)內(nèi)方面，經(jīng)濟(jì)增速雖然難以擺脫前高后低的弱修復(fù)格局，但流動(dòng)性大概率保持相對(duì)寬裕，在“反內(nèi)卷”相關(guān)政策深入推進(jìn)的背景下，企業(yè)盈利、物價(jià)水平或得到一定程度改善。A 股方面，當(dāng)前大盤上漲邏輯未發(fā)生根本性變化，指數(shù)層面大概率維持震蕩向上趨勢(shì)，結(jié)構(gòu)上“十五五”規(guī)劃方向或?qū)⒊蔀槭袌?chǎng)焦點(diǎn)，需要重點(diǎn)關(guān)注人工智能、高端制造、新能源、自主可控等方向；同時(shí)“反內(nèi)卷”政策預(yù)期將會(huì)持續(xù)推進(jìn)，疊加經(jīng)濟(jì)回暖帶來(lái)的需求改善，部分順周期行業(yè)可能持續(xù)受益，重點(diǎn)關(guān)注鋼鐵、有色金屬等方向。港股方面，港股第三季度整體表現(xiàn)弱于A 股，或有補(bǔ)漲需求，另一方面港股對(duì)外資敏感度更高，或?qū)⒏芤嬗谌蛄鲃?dòng)性改善。

　　截至10月29日，中信建投睿信A近三個(gè)月復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為7.45%，位于同類可比基金826/1287；近半年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為20.37%，位于同類可比基金778/1287；近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為21.84%，位于同類可比基金697/1287；近三年復(fù)權(quán)單位凈值增長(zhǎng)率為7.53%，位于同類可比基金873/1286。

　　通過(guò)所選區(qū)間該基金凈值增長(zhǎng)率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績(jī)比較情況。圖為坐標(biāo)原點(diǎn)到區(qū)間內(nèi)某時(shí)點(diǎn)的凈值增長(zhǎng)率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至9月30日，基金近三年夏普比率為0.3475，位于同類可比基金885/1285。

　　截至10月29日，基金近三年最大回撤為35.35%，同類可比基金排名720/1274。單季度最大回撤出現(xiàn)在2021年三季度，為23.05%。

　　據(jù)定期報(bào)告數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，近三年平均股票倉(cāng)位為82.73%，同類平均為72.35%。2025年一季度末基金達(dá)到94.52%的最高倉(cāng)位，2022年上半年末最低，為30.09%。

　　截至2025年三季度末，基金規(guī)模為3119.98萬(wàn)元。

　　截至2025年三季度末，基金十大重倉(cāng)股分別是正泰電器、興發(fā)集團(tuán)、物產(chǎn)中大、云天化、嘉化能源、太鋼不銹、傳化智聯(lián)、華域汽車、華泰證券、東方雨虹。

　　核校：張蒲程

（文章來(lái)源：中國(guó)證券報(bào)·中證網(wǎng)）

(原標(biāo)題：中信建投睿信A：2025年第三季度利潤(rùn)364.56萬(wàn)元 凈值增長(zhǎng)率11.54%)

(責(zé)任編輯：system)