鵬華智投數(shù)字經(jīng)濟混合A：2025年第三季度利潤491.42萬元 凈值增長率19.61%

　　AI基金鵬華智投數(shù)字經(jīng)濟混合A（020086）披露2025年三季報，第三季度基金利潤491.42萬元，加權(quán)平均基金份額本期利潤0.2933元。報告期內(nèi)，基金凈值增長率為19.61%，截至三季度末，基金規(guī)模為3978.57萬元。

　　該基金屬于偏股混合型基金。截至10月24日，單位凈值為1.847元?；鸾?jīng)理是蘇俊杰，目前管理16只基金。其中，截至10月24日，科創(chuàng)50增強ETF近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長率最高，達62.81%；鵬華滬深300ETF聯(lián)接(LOF)A最低，為19.52%。

　　基金管理人在三季報中表示，展望四季度，我們認為市場將延續(xù)慢牛趨勢，但波動可能加大，科技與周期可能仍是主線，有色金屬、化工等周期行業(yè)受益于價格回升，AI 硬件、半導(dǎo)體等科技板塊受益全球 AI 產(chǎn)業(yè)趨勢的支撐，科技板塊也是中美之間大國競爭的主要陣地，在中美貨幣政策共振寬松的背景下，我們?nèi)匀豢春檬袌隹臻g大、滲透率低的成長類主題投資，包括 AI 硬件及應(yīng)用、人形機器人、半導(dǎo)體國產(chǎn)化、穩(wěn)定幣、腦機接口等數(shù)字經(jīng)濟相關(guān)的板塊。但同時我們也注意到科技股的估值來到了年內(nèi)的相對高位，可能面臨波動加大的風(fēng)險，一方面要密切關(guān)注三季報的盈利兌現(xiàn)情況，另一方面要注意中美貿(mào)易沖突等可能出現(xiàn)擾動因素對市場風(fēng)險偏好的影響。投資運作上，我們會繼續(xù)通過量化模型綜合基本面、量價、另類數(shù)據(jù)因子對數(shù)字經(jīng)濟產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)標的進行優(yōu)選，力爭取得超額收益。

　　截至10月24日，鵬華智投數(shù)字經(jīng)濟混合A近三個月復(fù)權(quán)單位凈值增長率為12.17%，位于同類可比基金361/689；近半年復(fù)權(quán)單位凈值增長率為33.37%，位于同類可比基金228/688；近一年復(fù)權(quán)單位凈值增長率為50.85%，位于同類可比基金73/653。

　　通過所選區(qū)間該基金凈值增長率分位圖，可以觀察該基金與同類基金業(yè)績比較情況。圖為坐標原點到區(qū)間內(nèi)某時點的凈值增長率在同類基金中的分位數(shù)。

　　截至9月30日，基金成立以來夏普比率為1.8937。

　　截至10月24日，基金成立以來最大回撤為18.63%。單季度最大回撤出現(xiàn)在2025年二季度，為13.74%。

　　據(jù)定期報告數(shù)據(jù)統(tǒng)計，成立以來平均股票倉位為76.09%，同類平均為83.48%。2025年三季度末基金達到88.05%的最高倉位，2024年末最低，為40.57%。

　　截至2025年三季度末，基金規(guī)模為3978.57萬元。

　　截至2025年三季度末，基金十大重倉股分別是完美世界、安恒信息、凡拓數(shù)創(chuàng)、賽福天、鴻泉物聯(lián)、希荻微、福昕軟件、華域汽車、光云科技、吉宏股份。

　　核校：孫萍

（文章來源：中國證券報·中證網(wǎng)）

(原標題：鵬華智投數(shù)字經(jīng)濟混合A：2025年第三季度利潤491.42萬元 凈值增長率19.61%)

(責(zé)任編輯：system)