金鷹基金督察長凡湘平：合規(guī)發(fā)展等于大踏步前進

　　◎記者聶林浩

　　歷經(jīng)20余年發(fā)展，公募基金已從追求規(guī)模擴張邁向高質(zhì)量發(fā)展的新階段，中小基金公司如何突圍成為市場關注的焦點。近日，金鷹基金督察長凡湘平接受了上證報記者專訪，介紹了該公司近年來的發(fā)展路徑、合規(guī)風控體系的構建邏輯，以及對行業(yè)未來競爭格局的思考。

　　凡湘平表示，為了應對行業(yè)馬太效應加劇帶來的挑戰(zhàn)，金鷹基金始終以“份額持有人利益至上”為核心，通過提升投研能力、護航合規(guī)風控以及布局差異化產(chǎn)品，逐步構建起自身的競爭壁壘。

　　加強合規(guī)建設護航公司發(fā)展

　　近年來，作為中小型基金管理人，金鷹基金在產(chǎn)品創(chuàng)新與投研體系建設上頻頻發(fā)力。從FOF基金到指數(shù)產(chǎn)品，從偏股混合到固收增強，公司逐步搭建起覆蓋多元風險收益特征的產(chǎn)品線。

　　凡湘平表示，近年來公司始終堅守長期投資理念，執(zhí)行差異化戰(zhàn)略，在投資管理能力、考核激勵機制、產(chǎn)品創(chuàng)新、銷售體系升級、客戶服務以及人才體系建設等方面持續(xù)發(fā)力。

　　“我們拒絕短期博弈，倡導深度價值研究和投研互動。同時，公司改革考核激勵制度，鼓勵長期投資和價值投資，將研究成果轉(zhuǎn)化為可持續(xù)的投資回報?！彼f。

　　金鷹基金十分重視人才培養(yǎng)?！拔覀冋J為，人才是公募行業(yè)的核心資產(chǎn)，是為投資者創(chuàng)造價值的軟實力。”凡湘平說，金鷹基金在人才選拔方面，堅持市場化激勵機制，打通上升通道，打破“鐵飯碗”，給業(yè)績好的人才提供更多機會。同時，通過凝聚和培養(yǎng)一批有著相同價值觀和文化認同感的員工，形成了良好的人才梯隊和有底蘊的投研文化。

　　然而，發(fā)展并非一帆風順。凡湘平坦言，金鷹基金曾面臨產(chǎn)品首發(fā)準入受阻、利潤增幅大幅收窄等難題，但金鷹基金迎難而上，著眼于為投資者創(chuàng)造長期收益，主動了解和及時回應投資者訴求，持續(xù)優(yōu)化投資者回報。合規(guī)創(chuàng)造價值，合規(guī)也是生命線。金鷹基金始終敬畏市場，堅持穩(wěn)健經(jīng)營、審慎經(jīng)營，確保業(yè)務發(fā)展與風控能力相匹配，做到有所為有所不為。

　　全面構建合規(guī)風控體系

　　作為金鷹基金督察長，凡湘平將合規(guī)風控視為公司的立命之本。他到任后，帶領團隊開展“全面風險自查和制度再造”工作，不僅重構了公司的內(nèi)控框架，更將合規(guī)理念嵌入業(yè)務全流程。

　　凡湘平介紹，金鷹基金已構建全面的合規(guī)風控體系，覆蓋投前、投中、投后全流程。例如，在投資端，建立了權益、固收、指數(shù)等不同類型投資條線的專門制度；在運營端，通過賬戶管理、會計核算、資金清算、分紅業(yè)務等細則，實現(xiàn)標準化操作。

　　此外，金鷹基金緊密跟蹤法律法規(guī)變動情況，及時依據(jù)公司法要求完善公司三會一層的職權劃分，強化落實董監(jiān)高及控股股東的責任。

　　“合規(guī)不是束縛，而是為投資劃定安全邊際。兩者相輔相成，協(xié)同共進，缺一不可?！狈蚕嫫秸f，穩(wěn)健的投資業(yè)績是維護持有人利益的根基，合規(guī)風控通過設定交易邊界、管理信用風險及反洗錢審查等措施，在保障投資穩(wěn)健性的同時防范風險，實現(xiàn)收益最大化；而投資創(chuàng)新也推動合規(guī)體系持續(xù)進化，形成長期良性循環(huán)。

　　合規(guī)風控也是核心競爭力

　　當前，公募基金總規(guī)模突破30萬億元，行業(yè)正處于從高速增長向高質(zhì)量發(fā)展轉(zhuǎn)型的關鍵節(jié)點。凡湘平認為，隨著頭部效應加劇，中小基金公司面臨諸多挑戰(zhàn)，但也存在差異化發(fā)展的機遇。

　　“公募行業(yè)的競爭不只是規(guī)模的角逐，更是治理能力、投研能力、合規(guī)風控水平等多方面的立體化競爭，因此合規(guī)風控水平本身也是核心競爭力之一?！痹诜蚕嫫娇磥恚谝粋€快速發(fā)展的市場中，合規(guī)發(fā)展等于大踏步前進。

　　展望行業(yè)未來，凡湘平認為，公募基金占居民家庭金融資產(chǎn)的比重還有很大的提升潛力，行業(yè)未來發(fā)展空間廣闊。金鷹基金將繼續(xù)秉持“份額持有人利益至上”的投資理念，深耕投研體系，深挖有價值的投資標的和領域，完善差異化產(chǎn)品體系。

（文章來源：上海證券報）

(原標題：金鷹基金督察長凡湘平：合規(guī)發(fā)展等于大踏步前進)

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