| 投資策略 |
資產(chǎn)配置策略
本基金通過(guò)對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境的研究、結(jié)合國(guó)家財(cái)政政策、貨幣政策形勢(shì)以及證券市場(chǎng)走勢(shì)的綜合分析,主動(dòng)判斷市場(chǎng)時(shí)機(jī),進(jìn)行積極的資產(chǎn)配置,合理確定基金在各類(lèi)資產(chǎn)類(lèi)別上的投資比例,并隨著各類(lèi)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)收益特征的相對(duì)變化,適時(shí)進(jìn)行動(dòng)態(tài)調(diào)整。
股票投資策略
(1)科技主題界定
參考國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的《戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)分類(lèi)》,本基金界定的科技主題相關(guān)公司主要涉及以下產(chǎn)業(yè):
1)新一代信息技術(shù)產(chǎn)業(yè),主要包括半導(dǎo)體和集成電路、電子信息、下一代信息網(wǎng)絡(luò)、人工智能、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、軟件、互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)和智能硬件及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
2)高端裝備產(chǎn)業(yè),主要包括智能制造、航空航天、先進(jìn)軌道交通、海洋工程裝備及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
3)新材料產(chǎn)業(yè),主要包括先進(jìn)鋼鐵材料、先進(jìn)有色金屬材料、先進(jìn)石化化工新材料、先進(jìn)無(wú)機(jī)非金屬材料、高性能復(fù)合材料、前沿新材料及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
4)新能源產(chǎn)業(yè),主要包括先進(jìn)核電、大型風(fēng)電、高效光電光熱、高效儲(chǔ)能及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
5)節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè),主要包括高效節(jié)能產(chǎn)品及設(shè)備、先進(jìn)環(huán)保技術(shù)裝備、先進(jìn)環(huán)保產(chǎn)品、資源循環(huán)利用、新能源汽車(chē)整車(chē)、新能源汽車(chē)關(guān)鍵零部件、動(dòng)力電池及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
6)生物醫(yī)藥產(chǎn)業(yè),主要包括生物制品、高端化學(xué)藥、高端醫(yī)療設(shè)備與器械及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等;
7)數(shù)字創(chuàng)意產(chǎn)業(yè),主要包括數(shù)字創(chuàng)意技術(shù)設(shè)備制造、數(shù)字文化創(chuàng)意活動(dòng)、設(shè)計(jì)服務(wù)產(chǎn)業(yè)及相關(guān)技術(shù)服務(wù)等。
科技主題相關(guān)公司的研發(fā)投入占營(yíng)業(yè)收入比例或研發(fā)投入處于所屬行業(yè)前三分之一。
未來(lái)若國(guó)家統(tǒng)計(jì)局發(fā)布的《戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)分類(lèi)》發(fā)生變化或其他權(quán)威文件發(fā)布導(dǎo)致主題的界定范圍發(fā)生變動(dòng),屆時(shí)基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可以對(duì)科技主題相關(guān)領(lǐng)域及公司的界定進(jìn)行動(dòng)態(tài)更新,并在更新的招募說(shuō)明書(shū)中公告。隨著經(jīng)濟(jì)社會(huì)的發(fā)展進(jìn)步、科學(xué)技術(shù)的創(chuàng)新變革及相關(guān)政策的更新迭代,科技主題相關(guān)領(lǐng)域及公司范疇可能發(fā)生變化,屆時(shí)基金管理人在履行適當(dāng)程序后,可以對(duì)科技主題相關(guān)產(chǎn)業(yè)及公司的界定進(jìn)行動(dòng)態(tài)更新,并在更新的招募說(shuō)明書(shū)中公告。
(2)個(gè)股投資策略
以科技產(chǎn)業(yè)為主要投資方向,在個(gè)股投資上通過(guò)定性分析和定量分析相結(jié)合的方式來(lái)挖掘優(yōu)質(zhì)的上市公司,構(gòu)建股票投資組合。在定性方面,本基金將綜合考慮上市公司的核心業(yè)務(wù)競(jìng)爭(zhēng)力、發(fā)展前景、公司治理結(jié)構(gòu)、管理團(tuán)隊(duì)、經(jīng)營(yíng)管理能力、人才資源、研發(fā)投入等因素。在定量方面,本基金將在宏觀經(jīng)濟(jì)分析、行業(yè)分析的基礎(chǔ)上,根據(jù)公司的基本面及財(cái)務(wù)報(bào)表信息,靈活運(yùn)用各類(lèi)財(cái)務(wù)指標(biāo)評(píng)估公司的價(jià)值,篩選出具有持續(xù)成長(zhǎng)潛力且估值合理的上市公司。評(píng)估指標(biāo)包括但不限于PE、PEG、PB、PS、EV/EBITDA等估值指標(biāo)。
(3)港股通標(biāo)的股票投資策略
本基金可根據(jù)投資策略需要或市場(chǎng)環(huán)境的變化,通過(guò)內(nèi)地與香港股票市場(chǎng)交易互聯(lián)互通機(jī)制投資于香港股票市場(chǎng)。本基金將遵循上述股票投資策略,并結(jié)合香港市場(chǎng)特點(diǎn),選取符合本基金投資目標(biāo)的優(yōu)質(zhì)港股企業(yè)。
本基金可根據(jù)投資策略需要或不同配置地市場(chǎng)環(huán)境的變化,選擇將部分基金資產(chǎn)投資于港股通標(biāo)的股票或選擇不將基金資產(chǎn)投資于港股通標(biāo)的股票,基金資產(chǎn)并非必然投資港股通標(biāo)的股票。
(4)存托憑證投資策略
本基金可投資存托憑證,將結(jié)合對(duì)宏觀經(jīng)濟(jì)狀況、行業(yè)景氣度、公司競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)、公司治理結(jié)構(gòu)、估值水平等因素的分析判斷,選擇投資價(jià)值高的存托憑證進(jìn)行投資。本基金可根據(jù)投資策略需要或不同市場(chǎng)環(huán)境的變化,選擇將部分基金資產(chǎn)投資于存托憑證或選擇不將基金資產(chǎn)投資于存托憑證,基金資產(chǎn)并非必然參與存托憑證投資。
參與融資業(yè)務(wù)策略
本基金可在綜合考慮預(yù)期收益、風(fēng)險(xiǎn)、流動(dòng)性等因素基礎(chǔ)上,參與融資業(yè)務(wù)。
未來(lái),隨著投資工具的發(fā)展和豐富,本基金可在不改變投資目標(biāo)的前提下,相應(yīng)調(diào)整和更新相關(guān)投資策略,并在招募說(shuō)明書(shū)更新中公告。
資產(chǎn)支持證券投資策略
本基金投資資產(chǎn)支持證券將綜合考慮信用等級(jí)、債券期限結(jié)構(gòu)、分散化投資、行業(yè)分布等因素,堅(jiān)持價(jià)值投資理念,把握市場(chǎng)交易機(jī)會(huì)。在嚴(yán)格遵守法律法規(guī)的基礎(chǔ)上,通過(guò)信用研究和流動(dòng)性管理,選擇經(jīng)風(fēng)險(xiǎn)調(diào)整后相對(duì)價(jià)值較高的品種進(jìn)行投資,以期獲得長(zhǎng)期穩(wěn)定收益。
股指期貨、國(guó)債期貨交易策略
若本基金參與股指期貨、國(guó)債期貨交易,將根據(jù)風(fēng)險(xiǎn)管理的原則,以套期保值為目的,綜合考慮流動(dòng)性、基差水平等因素。
可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券投資策略
本基金將對(duì)可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券對(duì)應(yīng)的基礎(chǔ)股票進(jìn)行深入分析與研究,重點(diǎn)選擇有較好盈利能力或成長(zhǎng)前景的上市公司的可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券,并在對(duì)應(yīng)可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券估值合理的前提下進(jìn)行投資。同時(shí),本基金還將密切跟蹤上市公司的經(jīng)營(yíng)狀況,從財(cái)務(wù)壓力、融資安排、未來(lái)的投資計(jì)劃等方面推測(cè)、并通過(guò)實(shí)地調(diào)研等方式確認(rèn)上市公司對(duì)轉(zhuǎn)股價(jià)的修正和轉(zhuǎn)股意愿。
債券投資策略
本基金債券投資的目的是在保證基金資產(chǎn)流動(dòng)性的基礎(chǔ)上,有效利用基金資產(chǎn),提高基金資產(chǎn)的投資收益。 |
| 分紅政策 |
1、在符合有關(guān)基金分紅條件的前提下,本基金可進(jìn)行收益分配。每次收益分配比例詳見(jiàn)屆時(shí)基金管理人發(fā)布的公告,若《基金合同》生效不滿(mǎn)3個(gè)月可不進(jìn)行收益分配;
2、本基金收益分配方式分兩種:現(xiàn)金分紅與紅利再投資,投資者可選擇現(xiàn)金紅利或?qū)F(xiàn)金紅利自動(dòng)轉(zhuǎn)為相應(yīng)類(lèi)別的基金份額進(jìn)行再投資;若投資者不選擇,本基金默認(rèn)的收益分配方式是現(xiàn)金分紅;
3、基金收益分配后任一類(lèi)基金份額凈值不能低于面值,即基金收益分配基準(zhǔn)日的基金份額凈值減去每單位基金份額收益分配金額后不能低于面值;
4、本基金各基金份額類(lèi)別在費(fèi)用收取上不同,其對(duì)應(yīng)的可供分配利潤(rùn)可能有所不同,但本基金同一類(lèi)別的每一基金份額享有同等分配權(quán);
5、法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)關(guān)另有規(guī)定的,從其規(guī)定。
在不違反法律法規(guī)且對(duì)基金份額持有人利益無(wú)實(shí)質(zhì)性不利影響的前提下,基金管理人與基金托管人協(xié)商一致后,經(jīng)履行適當(dāng)程序,可對(duì)基金收益分配的有關(guān)業(yè)務(wù)規(guī)則進(jìn)行調(diào)整,并及時(shí)公告。 |
